RSI y media móvil: qué son
El índice de fuerza relativa (RSI) es un indicador de momentum que compara la magnitud promedio de las ganancias recientes con las pérdidas recientes. El RSI se muestra en una escala de 0 a 100, donde los valores más altos suelen indicar un movimiento alcista reciente más fuerte y los valores más bajos indican un movimiento bajista reciente más fuerte.
Una media móvil es un método de suavizado que calcula un precio promedio durante un número fijo de períodos pasados. Una opción común es la media móvil simple (SMA), que promedia los últimos N precios de cierre. Las medias móviles no predicen precios futuros; resumen lo que ocurrió durante la ventana seleccionada.
Cómo se puede calcular un ejemplo práctico (con supuestos explícitos)
Este ejemplo práctico utiliza datos ficticios para mostrar la mecánica. Supuestos:
- Utilizamos cambios de precio de 1 período y solo cierres (sin datos intradía).
- El RSI utiliza un retroceso de 14 períodos, calculado con el suavizado de Wilder (un método estándar de RSI).
- Para el RSI, calculamos ganancias y pérdidas para cada período como:
- Ganancia = máx(cierre_t − cierre_{t−1}, 0)
- Pérdida = máx(cierre_{t−1} − cierre_t, 0)
- Para la media móvil, utilizamos una media móvil simple de 10 períodos (SMA-10) sobre los cierres.
- Elegimos un segmento específico donde el RSI ya se puede calcular. Por lo tanto, los primeros 14 períodos sirven solo para establecer los promedios iniciales; el ejemplo se centra en mostrar un paso con claridad.
Cierres hipotéticos
Supongamos 15 cierres (para que el RSI-14 pueda inicializarse una vez que tengas suficientes datos). Sean los cierres para los períodos 0 a 14:
- Período 0 a 9 (ganancias constantes): 100, 101, 102, 103, 104, 105, 106, 107, 108, 109
- Período 10 a 14 (una caída): 108, 107, 106, 105, 104
Desde el período 0→1 hasta el 8→9, cada cambio es +1 (una ganancia). Desde el período 9→10 en adelante, cada cambio es −1 (una pérdida).
Paso A: Inicializar los promedios del RSI en el período 14
El RSI-14 utiliza los primeros 14 cambios (períodos 1..14), que corresponden a ganancias para los cambios 1..9 y pérdidas para los cambios 10..14.
- Ganancias totales en los 14 cambios = 9 períodos × 1 = 9
- Pérdidas totales en los 14 cambios = 5 períodos × 1 = 5
Ganancia promedio inicial = 9/14 = 0,642857… Pérdida promedio inicial = 5/14 = 0,357142…
Calcula la fuerza relativa (RS): RS = (ganancia promedio) / (pérdida promedio) = 0,642857… / 0,357142… = 1,8
Calcula el RSI: RSI = 100 − [100 / (1 + RS)] RSI = 100 − [100 / (1 + 1,8)] = 100 − [100 / 2,8] = 100 − 35,714285… = 64,285714…
Por lo tanto, en el período 14, el RSI es aproximadamente 64,29 bajo estos supuestos.
Paso B: Calcular la media móvil en el mismo período
La SMA-10 en el período 14 promedia los cierres de los períodos 5..14 (10 valores): Cierres: período 5=105, 6=106, 7=107, 8=108, 9=109, 10=108, 11=107, 12=106, 13=105, 14=104 Suma = (105+106+107+108+109) + (108+107+106+105+104) Los primeros cinco suman = 535; los últimos cinco suman = 530; total = 1065 SMA-10 = 1065 / 10 = 106,5
Paso C: Interpretar la relación entre el RSI y la media móvil
En esta instantánea hipotética:
- El RSI ≈ 64,29 sugiere que, en los últimos 14 períodos, las ganancias han superado a las pérdidas.
- La SMA-10 = 106,5 es un nivel de referencia suavizado para los cierres de los últimos 10 períodos.
Una interpretación combinada podría describirse como: el momentum reciente (RSI) sigue siendo positivo en relación con la historia reciente, aunque los últimos cierres estén por debajo de los máximos anteriores en la ventana (como se observa en la caída posterior al pico). Es importante señalar que esto es un resumen interpretativo del comportamiento pasado, no una predicción de lo que ocurrirá a continuación.
Limitaciones, riesgos y cómo verificar lo que calculaste
Qué puede salir mal
- Sensibilidad a los parámetros: Diferentes longitudes de RSI (por ejemplo, 9 o 25) y diferentes ventanas de media móvil cambian los resultados numéricos. El mismo comportamiento del mercado puede producir valores de RSI muy diferentes.
- Diferencias en el método de suavizado: Las implementaciones del RSI pueden variar (por ejemplo, pueden utilizar un suavizado alternativo o manejar las pérdidas cero de manera diferente). Esto puede desplazar los valores del RSI.
- La superposición de indicadores no es una prueba: El RSI y las medias móviles se derivan ambos del historial de precios. Cuando parecen coincidir, no significa que la relación vaya a persistir.
- Cambios de régimen: En mercados con tendencia, una medida de momentum puede mantenerse elevada o deprimida más tiempo de lo esperado; en mercados laterales, puede oscilar con frecuencia.