كيف تحسب إدارة المخاطر في سوق العملات

إجابة مباشرة

تتم إدارة المخاطر في سوق العملات عادةً عن طريق تقدير الخسارة المحتملة لموقف معين إذا تحرك السعر إلى مستوى خروج محدد (غالبًا مستوى توقف). الحساب الأساسي هو: اختر مبلغ المخاطر الأقصى، ثم حدد حجم الصفقة بحيث لا تتجاوز الخسارة عند مستوى الخروج هذا المبلغ.

في مخاطر الخوارزميات، تطبق نفس الفكرة على كل قرار تداول: تحسب خسارة الصفقة في أسوأ السيناريوهات بالنسبة لرأس المال الحسابي باستخدام فقط المدخلات التي يمكنك قياسها في الوقت الحالي (مسافة التوقف، قيمة العقد، وحجم الحساب). وهذا يوفر تعرضًا controlled ومحددًا، ولكن لا يزيل الشك حول ما إذا كان مستوى الخروج سيصل إليه.

شرح: المدخلات والصيغ

لتحسين إدارة المخاطر لموقف في سوق العملات، تحتاج إلى أربعة مدخلات رئيسية.

1. رأس المال الحسابي (E): القيمة الحالية للحساب المستخدمة كمرجع لميزانية المخاطر.

• تعبر عن المخاطر ككسر أو نسبة من رأس المال، مثل R%.
• المبلغ الأقصى للمخاطر هو risk_amount = E × R%.

2. مسافة التوقف (D): حركة السعر من مستوى الدخول إلى مستوى الخروج.

• في العديد من التدفقات العملية، يتم التعبير عنها بالبيب (أو Increments مماثلة للبيب)، ولكن المهم هو استخدام الوحدات المتسقة.

3. قيمة البيب (Vpip): قيمة العملة الحسابية لبيب واحد لكل وحدة من حجم الموضع.

• قيمة البيب تعتمد على الأداة، تعريف حجم اللوت، souvent le taux de change entre la devise de cotation et la devise de votre compte.
• لأن تفاصيل التحويل يمكن أن تختلف حسب وسيط التداول والأداة، الخطوة الموثوقة التي يمكن التحقق منها هي حساب أو استخدام قيمة البيب التي يوفرها إعداد التداول الخاص بك، ثم الحفاظ على consistency عبر الحسابات.

4. حجم الموضع (S): الحجم الذي تختار التداول به باللوتات/الوحدات بحيث تكون الخسارة عند التوقف مساوية (أو أقل) من risk_amount.

التعبير الشائع هو:

• Loss at stop = D × Vpip × (position_multiplier)
• اختر position_multiplier بحيث يكون Loss at stop ≤ risk_amount

إذا كان نظامك يمثل حجم الموضع مباشرة باللوتات وقيمة البيب الخاصة بك هي بالفعل لكل لوت، فإن position_multiplier يصبح عدد اللوتات وتتم تبسيط الصيغة إلى:

• maximum_lots = risk_amount ÷ (D × Vpip_per_lot)

آليات: الفحوصات والتحقق من السيناريوهات

بعد حساب حجم الموضع، يجب التحقق من افتراضات الحساب باستخدام فحوصات consistency بسيطة.

• فحص الوحدات: تأكد من أن D هو نفس تعريف البيب المستخدم من قبل Vpip (بعض الأدوات تحددها بدقة عشرية مختلفة). إذا كان D خاطئًا بfactor، فسيتم تقدير المخاطر بشكل خاطئ.
• فحص الاتجاه: تستخدم المخاطر المسافة المطلقة إلى مستوى الخروج. يمكن للمواقف الطويلة والقصيرة أن تشترك في نفس الحساب إذا تم قياس D كمسافة من الدخول إلى التوقف بالبيب.
• فحص الجدوى: تأكد من أن الحجم المحسوب يتوافق مع Increments الأدنى للمكان التداولي. إذا قمت بتقريب الحجم، يمكن أن يتغير الخسارة الفعلية عند التوقف.
• التوعية بالتكاليف: غالبًا ما يفترض حسابات المخاطر أن التوقف سيشغل عند المستوى المقصود. في الممارسة العملية، يمكن أن تتسع الفروق، ويمكن أن يحدث الانزلاق، ويمكن أن يتم ملء التوقف عند مستويات مختلفة عن السعر المقصود. هذه العوامل يمكن أن تزيد الخسائر الفعلية عن الخسارة النموذجية.

لتحقق من منطق مخاطر الخوارزميات، يمكنك مقارنة المخاطر النموذجية (بناءً على المدخلات الخاصة بك) مع النتائج الفعلية عبر فترات تاريخية. أنت لست تحاول التنبؤ بالربح؛ أنت تحقق ما إذا كانت توزيع الخسائر الفعلية تتطابق بشكل عام مع نموذج التعرض الخاص بك تحت ظروف السوق المتغيرة.

القيود والمخاطر

حتى مع الحساب الصحيح، إدارة مخاطر سوق العملات لها قيود.

• لا يوجد ضمان التنبؤ: تصف المخاطر المحسوبة ما أنت معرض له تحت افتراض التوقف/الخروج؛ لا تضمن أن التوقف سيصل إليه أو أن النتائج ستطابق التقدير.
• الشك في التنفيذ: يمكن أن تتسع الفروق، ويمكن أن يحدث الانزلاق، ويمكن أن يتم ملء التوقف عند مستويات مختلفة عن السعر المقصود. هذه العوامل يمكن أن تزيد الخسائر الفعلية عن الخسارة النموذجية.