Como Determinar a Perda por Pip no Forex
Resposta direta: o que significa “perda por pip”
“Perda por pip” descreve quanto de perda é atribuído a cada pip de movimento de preço, com base em negociações concluídas. Como as definições de pip e a contabilidade de negociação variam, você deve primeiro definir premissas materiais: (1) qual é o tamanho do seu pip para o instrumento, (2) se você mede as perdas apenas em pips ou em dinheiro por pip, e (3) se você inclui todos os custos (spreads, comissões, swaps) no resultado que você trata como “perda”.
Uma maneira prática de determiná-la é calcular, para cada negociação perdedora, a distância da entrada até a saída (em pips) e a perda associada (em dinheiro ou como uma métrica apenas de perda). Em seguida, combine esses valores em uma perda média por pip usando uma fórmula consistente.
Explicação: entradas, definições e o cálculo
Etapa 1: defina o tamanho do pip para o seu instrumento
Um pip é uma unidade padrão de movimento de preço usada nas cotações forex. O tamanho exato do pip depende do formato de cotação do par de moedas (por exemplo, se o par é cotado com duas ou cinco casas decimais). Use a convenção de mercado do instrumento para que sua conversão de pip não seja inconsistente.
Premissa a ser declarada claramente: você usa a mesma regra de tamanho de pip para cada negociação em seu conjunto de dados.
Etapa 2: converta o resultado de cada negociação em “pips de movimento adverso”
Para uma negociação longa perdedora, o preço se moveu para baixo da entrada até a saída; para uma negociação short perdedora, o preço se moveu para cima. Converta o movimento adverso absoluto em pips:
- pips_adversos = (|preço_saída − preço_entrada|) / tamanho_pip
Premissa: você está medindo o caminho do preço entre a entrada e o preço final de saída, não a volatilidade intratrade.
Etapa 3: decida o que “perda” significa (apenas pips vs. dinheiro)
Existem duas interpretações comuns, e você deve escolher uma:
- Perda por pip apenas em pips: isso pode significar que você mede a “gravidade da perda” usando pips diretamente, como a média de pips de perda. Nesse caso, “perda por pip” é efetivamente a distância média de perda por negociação perdedora, não um valor monetário.
- Perda por pip em termos monetários: isso requer converter pips em perda monetária usando seu tamanho de posição e valor do pip.
Se você escolher a abordagem monetária, precisará de um valor de pip consistente com a moeda da sua conta e o tamanho da negociação. Uma expressão genérica é:
- perda_dinheiro ≈ pips_adversos × dinheiro_por_pip
Premissa: dinheiro_por_pip é o mesmo para todas as negociações somente se o tamanho da posição e as convenções da conta forem constantes; caso contrário, calcule dinheiro_por_pip por negociação.
Etapa 4: calcule a perda média por pip
Para evitar misturar negociações vencedoras na métrica de “perda”, calcule-a usando apenas negociações perdedoras.
Duas variantes verificáveis:
- Perda média em dinheiro por pip (apenas negociações perdedoras)
- perda_por_pip_média = (soma(perda_dinheiro_i)) / (soma(pips_adversos_i))
- Isso equivale à média ponderada porque pips_adversos pode diferir entre negociações.
- Distância média de perda por negociação perdedora (apenas pips)
- média_pips_perda = (soma(pips_adversos_i)) / (número_de_negociações_perdedoras)
Ambos os métodos são consistentes se você usar a mesma definição de “pips de movimento adverso” e as mesmas regras de inclusão de custos de negociação.
Exemplo e verificações (como validar seu método)
Pequeno exemplo com métrica apenas de pips
Suponha que você tenha três negociações perdedoras onde o movimento adverso é medido como 8 pips, 12 pips e 5 pips.
- média_pips_perda = (8 + 12 + 5) / 3 = 25 / 3 ≈ 8,33 pips
Isso quantifica diretamente o tamanho típico da perda em distância de pips. Não afirma nada sobre o impacto na moeda da conta.
Pequeno exemplo com métrica de dinheiro por pip
Assuma que cada negociação perdedora usa o mesmo dinheiro_por_pip, e as perdas monetárias já estão registradas como valores consistentes com essa taxa. Se as perdas são −$16, −$24 e −$10, e os pips adversos são 8, 12 e 5:
- perda_por_pip_média = (16 + 24 + 10) / (8 + 12 + 5) = 50 / 25 = $2 por pip