Diferença entre Saldo e Patrimônio Líquido no Forex
Resposta direta
No forex, saldo é o valor da sua conta com base na atividade de negociação fechada (e depósitos/retiradas). Patrimônio líquido é o valor da sua conta após incluir o efeito de posições abertas, ou seja, ele muda conforme os preços de mercado se movem.
Explicação: como são calculados
Saldo
O saldo é um número de estilo contábil que representa o valor da conta sem considerar resultados não realizados de negociações abertas. Na prática, ele é influenciado por:
- fundos iniciais e quaisquer adições/retiradas
- lucro ou prejuízo realizado de posições que foram fechadas
Como exclui a reavaliação de negociações abertas, o saldo normalmente muda mais lentamente do que o patrimônio líquido.
Patrimônio líquido
O patrimônio líquido representa o valor total atual da sua conta usando uma ideia de marcação a mercado: o lucro ou prejuízo não realizado de posições abertas é adicionado (ou subtraído) ao saldo. Conceitualmente:
- Patrimônio líquido ≈ Saldo + P/L não realizado
Assim, o patrimônio líquido pode subir ou cair mesmo que você não feche nenhuma negociação, simplesmente porque o preço atual de mercado difere do preço no qual as posições abertas foram iniciadas.
Onde a “margem livre” se encaixa (um número relacionado, mas diferente)
Muitas plataformas também mostram margem e margem livre. Embora as fórmulas exatas variem conforme o design da corretora/plataforma, a distinção comum é:
- Patrimônio líquido: valor atual geral, incluindo resultados não realizados
- Margem livre: a parte do patrimônio líquido que não está atualmente bloqueada para requisitos de margem
Isso é importante porque perdas podem reduzir o patrimônio líquido e, indiretamente, reduzir a margem livre.
Exemplos de verificações para distinguir os dois
Suponha que seu saldo seja 1.000 após todas as negociações fechadas.
- Se você abrir uma negociação e ela estiver atualmente com lucro de 50 (não realizado), seu patrimônio líquido será de aproximadamente 1.050.
- Se a negociação estiver atualmente com prejuízo de 80, seu patrimônio líquido será de aproximadamente 920.
Se você então fechar a posição, o lucro/prejuízo não realizado normalmente se torna realizado e é refletido no saldo atualizado. Nesse momento, saldo e patrimônio líquido tendem a convergir (embora a apresentação da plataforma possa diferir).
Limitações e riscos (o que não pode ser inferido)
- Os números dependem de como sua plataforma calcula o P/L não realizado (por exemplo, métodos de avaliação, especificidades do instrumento e tratamento de quaisquer comissões/taxas).
- O saldo não reflete o risco de negociações abertas; o patrimônio líquido reflete, porque ele se move com o preço.
- Movimentos rápidos de preço podem mudar o patrimônio líquido rapidamente, então o patrimônio líquido sozinho não prevê resultados futuros.
- Evite interpretar saldo ou patrimônio líquido como segurança garantida: eles são instantâneos contábeis que podem mudar a cada momento conforme as posições abertas são reavaliadas.