Como Calcular sua Chamada de Margem no Forex
Resposta direta: o que significa “calcular sua chamada de margem forex”
No forex, uma chamada de margem é normalmente acionada quando seu patrimônio líquido da conta cai para um nível em que você não atende mais à margem exigida para suas posições abertas. Para “calcular sua chamada de margem”, você estima o ponto em que sua relação patrimônio/margem cruza o limite de nível de margem da corretora (ou quando o patrimônio não consegue mais cobrir a margem exigida).
Como as regras de chamada de margem são definidas pela corretora e podem diferir conforme o tipo de conta e as configurações da plataforma, qualquer cálculo que você fizer é uma estimativa, a menos que use os requisitos de margem exatos e os parâmetros de gatilho da sua própria corretora.
Explicação: principais dados e a matemática geral
Para estimar o limite de chamada de margem, você geralmente precisa de:
- Patrimônio líquido da conta (E): o patrimônio é geralmente seu saldo mais lucro/prejuízo flutuante das negociações abertas.
- Margem exigida (Mᵣ): a margem que a corretora exige para manter suas posições atuais abertas.
- Nível de margem (ML): uma proporção comum é ML = (E / Mᵣ) × 100%.
Muitas corretoras expressam os limites de margem usando uma porcentagem de nível de margem. Nessa configuração comum, sua chamada de margem pode ser esperada quando:
- ML cai para ou abaixo de um limite de chamada de margem (por exemplo, uma porcentagem definida pela corretora).
Se você souber (ou puder aproximar) o limite de nível de margem da chamada de margem da corretora, poderá estimar o nível de patrimônio que acionaria o gatilho:
- Se MLₜ for o limite de chamada de margem em porcentagem, então o gatilho de patrimônio estimado é: Eₜ ≈ (MLₜ / 100%) × Mᵣ.
Isso fornece um nível de patrimônio de referência. Sua conta se aproximará desse nível conforme o preço se move e o lucro/prejuízo flutuante muda.
O que fazer com esse gatilho de patrimônio
Como Mᵣ frequentemente muda quando você adiciona/remove posições, e como o P/L flutuante muda continuamente com o preço de mercado, o ponto de chamada de margem não é um número único e universal. Em vez disso, é um limite móvel baseado em suas posições atuais e no cálculo de margem da corretora.
Portanto, a maneira prática de aplicar a fórmula é:
- Use suas posições abertas atuais para estimar Mᵣ (ou leia o valor de margem exigida da corretora).
- Use seu patrimônio líquido atual E.
- Calcule ML = (E / Mᵣ) × 100%.
- Compare o ML com o limite de chamada de margem declarado pela corretora MLₜ.
Verificações de exemplo (sem necessidade de preços em tempo real)
Verificação 1: calcular o nível de margem atual
Suponha que você tenha:
- Margem exigida Mᵣ = 2.000 (moeda da conta)
- Patrimônio líquido E = 1.600
Então ML = (1.600 / 2.000) × 100% = 80%.
Se o limite de chamada de margem da sua corretora fosse inferior a 80%, você não estaria perto desse limite. Se fosse superior, você estaria mais próximo.
Verificação 2: estimar o limite de patrimônio
Suponha que o limite de chamada de margem seja MLₜ = 100% (um exemplo hipotético de como a matemática funciona), e sua margem exigida permaneça em Mᵣ = 2.000.
Então Eₜ ≈ (100% / 100%) × 2.000 = 2.000.
Quando o patrimônio cair para cerca de 2.000 nessa configuração simplificada, o ML se aproximaria de 100%.
Limitação importante nessas verificações
Essas verificações assumem que a margem exigida permanece constante enquanto o patrimônio muda. Na realidade, a margem exigida pode mudar quando posições são adicionadas/fechadas, e a corretora pode calcular a margem de uma maneira específica (por exemplo, por compensação, usando unidades de contrato ou aplicando regras específicas do instrumento). Sem o método exato da corretora, você só pode estimar.
Limitações relevantes, riscos e o que pode ser verificado
- Regras de gatilho exatas diferem por corretora: o nível de chamada de margem (e se é baseado no nível de margem, margem disponível ou outra medida) não é universal.
- Os cálculos dependem das definições da plataforma: patrimônio líquido e margem exigida podem ser calculados de forma diferente entre contas e corretoras.