Jak obliczyć wielkość kontraktu na rynku Forex
Bezpośrednia odpowiedź
Na rynku Forex „wielkość kontraktu” to zazwyczaj wielkość handlowanej pozycji wyrażona w lotach (na przykład standardowych, mini, mikro). Aby ją obliczyć, zwykle zaczynasz od (1) tego, ile lotów chcesz handlować, lub (2) zamierzonej wartości pozycji, którą przeliczasz na loty, korzystając z relacji w walucie bazowej.
Ponieważ brokerzy mogą definiować specyfikacje kontraktów w różny sposób (zwłaszcza w przypadku CFD w porównaniu z produktami typu spot), traktuj to jako ogólną metodę: używasz definicji wielkości lota ze swojej platformy oraz aktualnego odpowiedniego kursu wymiany dla pary.
Mechanika: dane wejściowe i wzory
1) Mapowanie lotów na ekspozycję handlową
Powszechna konwencja to:
- 1 lot standardowy = 100 000 jednostek waluty bazowej pary
- 1 lot mini = 10 000 jednostek
- 1 lot mikro = 1 000 jednostek
Jeśli Twoja platforma używa innej konwencji jednostek, użyj definicji z tej platformy.
2) Przeliczanie między „wartością pozycji” a „wielkością kontraktu”
Dla pary walutowej kwotowanej jako BAZOWA/KWOTOWANA (waluta bazowa nad walutą kwotowaną), jednostki waluty bazowej określają ekspozycję nominalną pozycji. Jeśli znasz pożądaną liczbę jednostek bazowych (U), to wielkość kontraktu w lotach wynosi:
- Loty = U / jednostki_lota
Gdzie jednostki_lota to 100 000 dla lota standardowego (lub odpowiednik z Twojej platformy).
Jeśli natomiast znasz docelową wartość pozycji w walucie kwotowanej (V_kwot) i masz kurs wymiany r dla pary BAZOWA/KWOTOWANA, to:
- V_kwot = U × r
- U = V_kwot / r
- Loty = (V_kwot / r) / jednostki_lota
To jest podstawowa konwersja: wielkość kontraktu wynika z jednostek bazowych, a jednostki bazowe wynikają z wybranej wartości nominalnej i kursu pary.
3) Użycie wartości pipsa jako weryfikacji
Praktycznym sposobem sprawdzenia, czy Twoje dane wejściowe dotyczące wielkości kontraktu mają sens, jest wartość pipsa. W wielu konfiguracjach wartość pipsa skaluje się wraz z jednostkami bazowymi (a tym samym z lotami). W uproszczeniu, jeśli lokalizacja pipsa i waluta kwotowana są zgodne z powszechnymi konwencjami, wartość pipsa będzie proporcjonalna do lotów.
Jeśli obliczona wartość pipsa znacznie odbiega od tego, co pokazuje Twoja platforma dla tej samej wielkości transakcji, Twoje założenia dotyczące lotów/jednostek lub użycie kursu mogą być niespójne.
Przykład lub sprawdzenia
Załóżmy, że para to BAZOWA/KWOTOWANA i chcesz ekspozycji w walucie bazowej wynoszącej 20 000 jednostek. Przy powszechnej definicji 1 lot mini = 10 000 jednostek:
- Loty = 20 000 / 10 000 = 2 loty mini
Jeśli zamiast tego zaczniesz od pożądanej wartości nominalnej w walucie kwotowanej, powiedzmy V_kwot = 30 000, a kurs wymiany wynosi r (kwotowana za bazową), to:
- U = 30 000 / r
- Loty = (30 000 / r) / jednostki_lota
Aby to zweryfikować, porównaj wynikowy rozmiar z tym, co oblicza Twoja platforma dla ekspozycji nominalnej i wartości pipsa. Pomaga to upewnić się, że konwersja wielkości kontraktu używa prawidłowej waluty bazowej i jednostek lota.
Ograniczenia i ryzyka (czego nie można wywnioskować)
- Specyfikacje kontraktów brokera/platformy mogą się różnić. Niektóre produkty używają definicji kontraktów w stylu CFD, więc konwersja lotów na jednostki może nie odpowiadać powszechnej konwencji 100 000/10 000/1 000.
- Marża zależy od rachunku i polityki. Nawet przy prawidłowej wielkości kontraktu wymagana marża zależy od dźwigni i zasad dotyczących marży ustalonych przez Twojego dostawcę.
- Wartość pipsa zależy od szczegółów instrumentu. Wielkość pipsa (np. 0,0001 w porównaniu z innymi konwencjami), waluta kwotowana i metoda obliczania mogą się różnić.
- Żaden pojedynczy wzór nie gwarantuje ryzyka. Wielkość kontraktu to jedno z danych wejściowych; spread, poślizg i zasady dotyczące marży wpływają na osiągnięty wynik.
Jeśli podasz parę (BAZOWA/KWOTOWANA), definicję jednostek lota na swojej platformie oraz to, czy celujesz w jednostki bazowe, czy wartość nominalną, tę samą metodę można zastosować w sposób spójny—w granicach powyższych ograniczeń.