Czy dane Forex zawierają wolumen?
Bezpośrednia odpowiedź
Dane Forex nie zawsze zawierają pojedynczą, powszechnie zdefiniowaną wartość „wolumentu transakcyjnego”. W przeciwieństwie do wielu rynków giełdowych, główny rynek spot FX jest zdecentralizowany i pozagiełdowy, dlatego wiele popularnych feedów danych koncentruje się na cenach (a czasami na spreadach), a nie na ustandaryzowanym polu wolumenu dla każdej transakcji.
Jak „wolumen” się pojawia (lub nie)
W praktyce „wolumen” w danych Forex może oznaczać różne rzeczy:
- Rzeczywisty wolumen transakcyjny (loty/jednostki): Bezpośrednia miara tego, ile zostało wykonane. Wymaga to gromadzenia wielkości wykonania od kontrahentów, co nie zawsze jest częścią publikowanych zestawów danych.
- Miary zastępcze aktywności: Niektóre feedy dostarczają miarę aktywności rynkowej, a nie wykonanej ilości. Przykłady obejmują liczbę ticków, liczbę kwotowań lub zagregowane miary mające odzwierciedlać, jak aktywny jest rynek.
- Wolumen szacunkowy lub zdefiniowany przez dostawcę: Dostawcy mogą obliczać wartość przy użyciu wewnętrznych reguł lub częściowych informacji. Nawet jeśli liczba jest obecna, może nie odpowiadać koncepcji „wolumentu w lotach”.
Powiązanym szczegółem jest to, że „wolumen” Forex może być raportowany na różnych poziomach agregacji (na przykład na minutę, na godzinę lub na sesję). Dwa zestawy danych mogą zatem pokazywać różne wielkości wolumenu, nawet jeśli oba twierdzą, że mierzą „wolumen”.
Przykładowe kontrole, które możesz przeprowadzić
Ponieważ definicje się różnią, najbardziej niezawodnym sposobem potwierdzenia, czy zestaw danych zawiera wolumen, jest sprawdzenie schematu danych i dokumentacji. Szukaj pól takich jak „wolumen”, „wielkość transakcji”, „obrót” lub „liczba ticków/kwotowań”, a następnie zweryfikuj, co reprezentuje każde pole:
- Jeśli nie ma pola wielkości wykonania, zestaw danych prawdopodobnie nie może dostarczyć prawdziwego wolumenu w lotach transakcyjnych.
- Jeśli pole jest nazwane wolumenem, ale opisane jako oparte na tickach/kwotowaniach, jest to miara zastępcza.
- Jeśli dokumentacja stwierdza, że wartość jest szacunkowa, traktuj ją jako pochodny wskaźnik aktywności, a nie gwarantowaną miarę wykonanej ilości.
Ograniczenia i na co uważać
Nawet gdy zestaw danych Forex zawiera kolumnę „wolumen”, należy założyć, że może to nie być ustandaryzowana miara u różnych dostawców lub instrumentów. Obecność liczby nie gwarantuje, że reprezentuje ona wykonane loty. W celu niezależnej weryfikacji polegaj na definicjach pól w zestawie danych (słowniku danych) oraz notatkach dotyczących sposobu obliczania wartości.
Na koniec unikaj używania pojedynczej metryki podobnej do wolumenu jako bezpośredniego substytutu wolumenu giełdowego, chyba że dokumentacja wyraźnie definiuje ją w ten sposób.