Definizione: cosa significa “analisi dell’errore”
L’analisi dell’errore è un processo strutturato per rivedere una decisione passata (ad esempio, una decisione di trading, una decisione di modello o una decisione di rischio) per determinare cosa è andato specificamente storto e perché. Tratta l’esito come evidenza, non come prova, e si concentra su input controllabili come la qualità delle tue assunzioni, la coerenza delle tue regole e il modo in cui esecuzione e costi hanno influenzato il risultato realizzato.
Per “esempio svolto” si intende che il processo viene mostrato passo dopo passo con numeri espliciti (o uno scenario completamente specificato) così puoi riprodurre il ragionamento. Nella pratica, di solito include:
- Elenca la decisione e il suo obiettivo dichiarato
- Registra gli input e le assunzioni che hai usato all’epoca
- Identifica il disallineamento tra ciò che ti aspettavi e ciò che è accaduto
- Attribuisci il disallineamento a cause probabili che puoi giustificare
- Quantifica l’effetto di ogni causa per quanto consentano i dati disponibili
Come funziona: meccanismo, input e struttura del calcolo
Per mantenere l’analisi dell’errore verificabile, usa uno schema di calcolo con parti chiaramente etichettate:
- Risultato atteso (basato sulle tue assunzioni): ciò che pensavi sarebbe accaduto.
- Risultato realizzato (basato su ciò che è realmente accaduto): il valore che puoi calcolare dai tuoi registri.
- Costi e attriti: spread, commissioni, finanziamento, slippage o altri addebiti—solo se li assumi esplicitamente.
- Attribuzione: scomponi la differenza tra atteso e realizzato in componenti che puoi supportare.
Una distinzione chiave è tra:
- Meccaniche stabili: il modo in cui calcoli profitto/perdita, applichi una regola o calcoli una differenza.
- Condizioni variabili: movimento del mercato, cambiamenti di liquidità, qualità dell’esecuzione o altri fattori fuori dal tuo controllo.
Un esempio svolto dovrebbe dichiarare le assunzioni per ogni passaggio numerico. Se un input è sconosciuto, o lo ometti oppure gli assegni un intervallo di assunzione dichiarato e lo etichetti chiaramente.
Esempio numerico svolto (con assunzioni esplicite)
Scenario
Supponi di aver pianificato una singola posizione long con una dimensione fissa e di averla mantenuta per la stessa finestra temporale. Puoi calcolare tutto quanto segue dai tuoi input assunti.
Assunzioni fornite (registrate all’epoca)
- Dimensione della posizione: 10,000 unità
- Prezzo di ingresso (quando hai deciso): 1.1000
- Prezzo di uscita (ciò che è realmente accaduto): 1.1050
- Conversione del valore del contratto per questo esempio: tratta un movimento di 1 punto di prezzo come producendo 10,000 unità di valuta di quotazione di variazione di valore (così possiamo calcolare il profitto direttamente dalla differenza di prezzo).
- Costi totali stimati (inclusi spread/commissioni/slippage): 0.0002 in termini di prezzo.
Passo 1: calcola il movimento atteso
Assumi che la tua aspettativa all’ingresso fosse che il prezzo sarebbe salito a 1.1040.
- Variazione di prezzo attesa: 1.1040 − 1.1000 = 0.0040
Passo 2: calcola il profitto atteso prima dei costi
Usando l’assunzione di conversione:
- Profitto atteso (prima dei costi) = 0.0040 × 10,000 = 40.00
Passo 3: calcola il profitto realizzato prima dei costi
- Variazione di prezzo realizzata: 1.1050 − 1.1000 = 0.0050
- Profitto realizzato (prima dei costi) = 0.0050 × 10,000 = 50.00
Passo 4: applica i costi assunti
In questo esempio, i costi sono modellati come un trascinamento di prezzo di 0.0002.
- Importo del costo = 0.0002 × 10,000 = 2.00
Quindi:
- Profitto netto atteso = 40.00 − 2.00 = 38.00
- Profitto netto realizzato = 50.00 − 2.00 = 48.00
Passo 5: identifica l’errore come spiegazione della differenza
La differenza tra il netto realizzato e quello atteso è:
- Obiettivo dell’analisi dell’errore: 48.00 − 38.00 = 10.00
Ora attribuisci le cause probabili, usando solo ciò che supportano i tuoi registri. Ecco un’attribuzione trasparente che puoi verificare:
- Errore di aspettativa (primario): la tua assunzione sul livello di uscita era troppo bassa (ti aspettavi 1.1040 ma hai ottenuto 1.1050).
- Errore di modellazione dei costi (secondario, solo se vero): hai assunto che i costi totali fossero pari a 0.0002 in termini di prezzo.
Nota cosa fa e cosa non dichiara. Non dichiara che la “svista” fosse garantita come unica causa. Semplicemente mostra una mappatura riproducibile dalle tue assunzioni al tuo risultato.
Limite materiale / modalità di fallimento
Una modalità di fallimento comune è usare l’esito per spiegare il passato con troppa sicurezza. Anche con un’aritmetica perfetta, potresti attribuire in modo errato la causa perché mancavano informazioni al momento (ad esempio, i segnali, le notizie o le condizioni del book ordini che non hai osservato).
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