Come si Calcola il Guadagno o la Perdita nel Forex

Risposta diretta

Il guadagno o la perdita nel forex si calcola trasformando una variazione del prezzo di una valuta (la differenza tra prezzo di ingresso e di uscita) in denaro, quindi scalandola per la dimensione dell’operazione. In pratica, si calcola il profitto o la perdita basato sui prezzi di una posizione (spesso espresso in pip), quindi si aggiustano eventuali costi aggiuntivi che la piattaforma considera parte del risultato dell’operazione (ad esempio commissioni e finanziamento overnight). Ciò che si definisce infine “netto” dipende da quali componenti sono inclusi nella tua rendicontazione.

Meccanica: dal movimento del prezzo al denaro

Una posizione forex è definita da:

• Direzione: lunga (acquisto) o corta (vendita).
• Ingresso e uscita: i prezzi a cui la posizione si apre e si chiude.
• Dimensione del contratto / unità: quanto della valuta base è controllato dalla posizione.
• Variazione del prezzo: la differenza tra prezzo di uscita e di ingresso.

Passo 1: convertire la variazione del prezzo in pip (se il tuo sistema usa i pip)

Molti trader e piattaforme esprimono i movimenti in pip. Un pip è un’unità standardizzata di variazione del prezzo per una coppia di valute. Poiché le coppie hanno convenzioni decimali diverse, la dimensione esatta del pip dipende dalla coppia. Per il calcolo, è necessario conoscere la definizione del pip utilizzata dalla tua piattaforma.

Passo 2: convertire i pip in valore monetario (valore del pip)

Per tradurre i pip in valuta del conto, si utilizza il valore del pip, che dipende da:

• la coppia scambiata,
• la dimensione della posizione (dimensione del contratto), e
• il tasso di conversione necessario quando la valuta del tuo conto è diversa dalla quotazione della coppia.

Un modo semplificato per esprimere la relazione è:

• P&L basato sul prezzo (denaro) = (numero di pip percorsi) × (valore del pip per pip)

Passo 3: applicare la direzione

Se sei lungo, un aumento favorevole del prezzo produce un P&L positivo; se sei corto, il segno si inverte. L’entità del calcolo rimane la stessa per lo stesso movimento assoluto del prezzo e dimensione, ma il segno cambia con la direzione.

Passo 4: calcolare il “netto” includendo i costi addebitati dalla piattaforma

I risultati riportati spesso includono più della semplice variazione del prezzo. I componenti comuni sono:

• Commissioni o spread (come la piattaforma rappresenta i costi di esecuzione e transazione), e
• Finanziamento overnight / swap (costi o crediti per mantenere una posizione oltre certi limiti temporali).

Quindi potresti osservare che:

• Il P&L basato sul prezzo (dal movimento) differisce dal P&L netto (movimento più finanziamento e altri costi dell’operazione).

Esempio e verifiche indipendenti (concettuale)

Supponiamo di avere una posizione con una dimensione del contratto nota e un valore del pip definito dalla piattaforma. Per verificare la tua comprensione:

1. Annota il prezzo di ingresso e il prezzo di uscita (o i pip percorsi riportati dalla piattaforma).
2. Conferma la conversione da pip a denaro verificando il valore del pip della piattaforma per quella dimensione di operazione.
3. Moltiplica i pip percorsi per il valore del pip per stimare il P&L basato sul prezzo.
4. Confronta la tua stima con il numero di profitto/perdita della piattaforma e tieni conto di eventuali commissioni, spese o finanziamenti overnight riportati.

Se la piattaforma mostra sia “pip” che “profitto/perdita”, puoi usare questo confronto come controllo di coerenza interna senza bisogno di dati esterni.

Limitazioni e rischi di incomprensione

• Diverse definizioni di rendicontazione: “profitto”, “P&L” e “risultato netto” possono includere componenti diversi a seconda della piattaforma e dello strumento.
• Regole specifiche per coppia riguardo ai pip: la dimensione del pip e la posizione decimale variano a seconda della coppia di valute, quindi applicare una regola generica sui pip può generare errori di calcolo.
• Complessità di conversione e valore del pip: quando la valuta del conto è diversa dalla valuta di quotazione della coppia, il valore del pip dipende dai tassi di conversione utilizzati al momento.
• Le medie non sono formule per singola operazione: in un contesto di guadagno/perdita media, si calcola prima il risultato netto di ogni operazione, quindi si riassumono i risultati complessivi. Il guadagno medio e la perdita media descrivono distribuzioni e possono nascondere differenze temporali e di costo tra le operazioni.