Jawaban langsung
Dalam forex, balance adalah nilai akun Anda berdasarkan aktivitas trading yang sudah ditutup (serta setoran/penarikan). Equity adalah nilai akun Anda setelah memasukkan efek dari posisi yang masih terbuka, artinya nilainya berubah saat harga pasar bergerak.
Penjelasan: cara menghitungnya
Balance
Balance adalah angka bergaya akuntansi yang menunjukkan nilai akun Anda tanpa mempertimbangkan hasil yang belum terealisasi dari perdagangan yang masih terbuka. Secara praktis, hal ini dipengaruhi oleh:
- dana awal dan setiap penambahan/penarikan
- profit atau loss yang sudah terealisasi dari posisi yang telah ditutup
Karena mengecualikan penilaian ulang dari perdagangan yang masih terbuka, balance biasanya berubah lebih lambat dibanding equity.
Equity
Equity mewakili nilai total akun Anda saat ini dengan gagasan mark-to-market: profit atau loss yang belum terealisasi dari posisi terbuka ditambahkan ke (atau dikurangkan dari) balance. Secara konseptual:
- Equity ≈ Balance + Unrealized P/L
Jadi equity bisa naik atau turun bahkan jika Anda tidak menutup transaksi apa pun, hanya karena harga pasar saat ini berbeda dari harga saat posisi terbuka dimasukkan.
Di mana “free margin” masuk (angka terkait tapi berbeda)
Banyak platform juga menampilkan margin dan free margin. Meskipun rumus pastinya berbeda-beda tergantung desain broker/platform, perbedaannya yang umum adalah:
- Equity: nilai keseluruhan saat ini termasuk hasil yang belum terealisasi
- Free margin: bagian dari equity yang tidak sedang terkunci untuk kebutuhan margin
Hal ini penting karena kerugian dapat menurunkan equity dan, secara tidak langsung, menurunkan free margin.
Contoh pemeriksaan untuk membedakan keduanya
Anggap balance Anda adalah 1,000 setelah semua perdagangan yang ditutup.
- Jika Anda membuka sebuah trade dan saat ini sedang untung 50 (unrealized), equity Anda kira-kira 1,050.
- Jika trade tersebut saat ini sedang rugi 80, equity Anda kira-kira 920.
Jika kemudian Anda menutup posisi tersebut, profit/loss yang belum terealisasi biasanya menjadi terealisasi dan tercermin dalam balance yang diperbarui. Pada saat itu, balance dan equity cenderung bertemu (meskipun tampilan platform bisa berbeda).
Keterbatasan dan risiko (apa yang tidak bisa disimpulkan)
- Angka bergantung pada bagaimana platform Anda menghitung unrealized P/L (misalnya, metode penilaian, spesifikasi instrumen, dan perlakuan komisi/biaya apa pun).
- Balance tidak mencerminkan risiko dari trade yang masih terbuka; equity mencerminkannya, karena nilainya bergerak mengikuti harga.
- Pergerakan harga yang cepat dapat mengubah equity dengan cepat, jadi equity saja tidak memprediksi hasil masa depan.
- Hindari menafsirkan balance atau equity sebagai jaminan keamanan: keduanya adalah snapshot akuntansi yang bisa berubah dari waktu ke waktu saat posisi terbuka dinilai ulang.