ما هو مثال مُنجز على سعر العرض (Bid Price)؟

الإجابة المباشرة

سعر العرض هو سعر الاقتباس الذي يكون فيه أحد المشاركين في السوق (على سبيل المثال، مزوّد سيولة) مستعدًا لشراء العملة الأساسية. في اقتباس فوركس ثنائي الاتجاه (two-way) شائع، يكون سعر العرض هو سعر بيع العملة الأساسية، ويكون سعر الطلب هو سعر شرائها. يساعدك المثال المُنجز على رؤية كيف يؤثر رقم سعر العرض على مبلغ النقد الذي ستستلمه (أو ستدفعه فعليًا) ضمن افتراضات محددة.

الآلية أو التعريف

اقتباسات ثنائية الاتجاه

غالبًا ما تُعرض اقتباسات الفوركس كزوج: bid/ask.

• سعر العرض (Bid price): ما ستحصل عليه إذا بعت في تلك اللحظة.
• سعر الطلب (Ask price): ما ستدفعه إذا اشتريت في تلك اللحظة.

مدخلات المثال المُنجز التي يجب أن تحددها

لإجراء أي حساب انطلاقًا من سعر العرض، يجب أن تختار (وتذكر) افتراضات مثل:

• صيغة الاقتباس (أي عملة هي الأساسية وأي عملة هي الاقتباس)،
• حجم العقد (وحدات العملة الأساسية)،
• قيمة سعر العرض الدقيقة التي تستخدمها (الاقتباس المعروض في وقت محدد تختاره)،
• وما إذا كنت تتضمن أي رسوم أو عمولة (إن كانت معروفة).

وبما أن التداول الحقيقي ينطوي على تغيّر الأسعار والانزلاق (slippage) وتفاوت التنفيذ، فإن أي مثال رقمي لا يكون صالحًا إلا بالنسبة إلى الافتراضات المذكورة.

الدليل أو المثال

سيناريو مثال (مع ذكر الافتراضات)

افترض اقتباس فوركس تكون فيه العملة الأساسية هي EUR وعملة الاقتباس هي USD، ويظهر على النحو التالي:

• Bid = 1.1000
• Ask = 1.1002

افترض أنك تتعامل 1 lot = 100,000 EUR. وافترض أن سعر العرض الذي تستخدمه هو بالضبط 1.1000 وأن التنفيذ يتم عند ذلك سعر العرض دون أي تكاليف إضافية.

الآن انظر إلى الأثر النقدي لعملية بيع عند سعر العرض (بيع EUR لاستلام USD):

1. الوحدات المباعة (العملة الأساسية): 100,000 EUR.
2. التحويل باستخدام سعر العرض: USD المستلمة = 100,000 × 1.1000.
3. النتيجة: USD المستلمة = 110,000 USD.

نفس الاقتباس، اتجاه مختلف (مقارنة داخل نفس المثال)

إذا كنت بدلًا من ذلك ستقوم بشراء EUR، فالسعر ذي الصلة سيكون سعر الطلب (ask) (1.1002). وبنفس حجم 100,000 EUR:

• USD المدفوعة = 100,000 × 1.1002 = 110,020 USD (مع افتراض أن التنفيذ يطابق سعر الطلب المعروض ودون تكاليف إضافية).

توضح هذه المقارنة كيف يخلق سعر العرض وسعر الطلب فرقًا في مبالغ النقد بناءً على الاتجاه، حتى عندما يكون مستوى “mid” الأساسي متشابهًا من الناحية المفاهيمية.

قيد جوهري داخل المثال

إذا لم يطابق التنفيذ سعر العرض المعروض (على سبيل المثال، بسبب اتساع الفارق (spread) في وقت التداول أو بسبب حركة سعر سريعة)، فقد يختلف USD المستلم فعليًا عن الحساب أعلاه. لذلك، يوضح المثال الآليات وليس مبلغًا محققًا مضمونًا.

القيود والمخاطر

1. الاقتباسات المعروضة يمكن أن تتغير: سعر العرض يعتمد على الزمن. يكون الحساب صحيحًا فقط بالنسبة إلى سعر العرض المحدد المستخدم.
2. الفارق والتكاليف تؤثر على النتائج المحققة: فرق bid/ask وأي عمولات أو رسوم تقلل أو تزيد التدفقات النقدية المحققة مقارنةً بالأرقام المبسطة.
3. عدم يقين التنفيذ (slippage): حتى إذا كان سعر العرض معروضًا، فقد يختلف السعر المنفذ.
4. سعر العرض لا يتنبأ بالأسعار المستقبلية: يصف سعر العرض الاستعداد للشراء في لحظة ما؛ ولا يُعد، بحد ذاته، إشارة استباقية.

التحقق أو السؤال التالي

للتحقق بشكل مستقل من فهمك، كرر العمليات الحسابية مع افتراضاتك المحددة:

• اختر قيمة سعر عرض،
• اختر اتجاه زوج العملة (العملة الأساسية/عملة الاقتباس)،
• اختر حجم العقد،
• ثم احسب النقد المستلم عند البيع بسعر العرض.

سؤال لاحق للتوضيح هو: ما اصطلاح الاقتباس الذي ينطبق على منصتك أو وثائقك (كيف يعرّف العملة الأساسية وعملة الاقتباس للزوج الذي تستخدمه)؟